Finansinstitutionerna på Wall Street har utvecklat en ny strategi för förmögna som vill betala så lite som möjligt i skatt – vilken inte helt oväntat har blivit populär.
Wall Streets nya strategi: Förluster som gynnar rika
Joakim K E Johansson
Uppdaterad: 28 okt. 2024Publicerad: 27 okt. 2024
ANNONS
ANNONS
Mest läst i kategorin
Aktörerna på Wall Street söker ständigt nya möjligheter när det kommer till att tjäna pengar och nu har de upptäckt ny metod.
Genom så kallade ”tax-aware long-short strategier” kan kapitalförvaltare skapa avdragsgilla förluster, vilka ger kunderna möjligheten att reducera sin kapitalvinstskatt utan att faktiskt gå med förlust.
Strategin, som populariserades av kapitalförvaltningsbolagen AQR Capital Management och Quantinno, växer snabbt. Under det senaste året har den lockat både nya investerare och storaktörer som Morgan Stanley och Blackrock, rapporterar Bloomberg.
Upplägget innebär att investerare satsar på vissa aktier och ”går kort” på andra inom samma portfölj, vilket nästan garanterar förluster som kan kvittas mot andra kapitalvinster.
Missa inte: Uppstickare tar över Wall Street: ”Bankerna underskattade.” Realtid
Säljer omedelbart
Att ”gå kort” innebär att satsa på att en aktie eller tillgång ska minska i värde, till skillnad från att ”gå lång” där investeraren hoppas på en värdeökning.
I en kort position lånar investeraren aktier och säljer dem omedelbart, med förhoppningen att senare köpa tillbaka dem till ett lägre pris. Om värdet sjunker kan aktierna återköpas billigare, vilket genererar en vinst när de lämnas tillbaka till långivaren.
ANNONS
”Varje kund äter efter skatt, inte före skatt”, säger Cliff Asness, medgrundare av AQR, som förklarar att strategin är särskilt användbar för dem med koncentrerade kapitalvinster.
Läs även: Wall Street under press efter tragiska dödsfallet. Realtid
ANNONS
Växer i popularitet
Efterfrågan på dessa tjänster drivs delvis av USA:s växande ekonomi, rekordhöga aktiekurser och en framgångsrik techsektor som har skapat en ny våg av förmögna individer som behöver minimera sina skatter.
Quantinnos grundare Hoon Kim förklarar att strategin fungerar bäst för stora investerare eftersom den kräver en viss nivå av likviditet och transparens. Samtidigt är metoden mer komplex och kostsam, vilket gör att den riktas till de mest förmögna kunderna.
Medan strategin väcker frågor om rättvisa inom skattesystemet, förblir den helt laglig. Många experter anser att den kommer att fortsätta växa i popularitet, skriver Bloomberg.
Läs även: Trump vs Harris – osäkra tider för Wall Street. Realtid
Läs mer från Realtid - vårt nyhetsbrev är kostnadsfritt:
ANNONS
ANNONS
Senaste nytt
ANNONS
