Spotify ansöker om börsnotering

Värderingen ligger på mellan 132-194 miljarder kronor, enligt ett 164-sidigt prospekt som Bloomberg var först med att berätta om på onsdagskvällen. Bolaget vill notera aktier till ett värde av motsvarande 8,2 miljarder kronor. Aktien ska gå under kortnamnet ”Spot” på New York-börsen.

”Verksamheten växer och blir mer komplex. Vår framgång är avhänging vår förmåga att snabbt utveckla och lansera nya och innovativa produkter”, skriver Spotifys grundare och vd Daniel Ek i prospektet.

Ingen investmentbank har anlitats som finansiell rådgivare inför noteringen. Och aktiepriset sätts istället på de köp- och säljordrar som inkommer under första handelsdagen, enligt prospektet.

Det framgår att Spotify-aktier handlats för mellan motsvarande cirka 700-1.000 kronor vid privata transaktioner under perioden 1 januari–22 februari i år. Efter noteringen ska bolaget styras från ett moderbolag på Malta. I dag är det registrerat i Luxemburg.

Spotify finns nu i 61 länder och har de senaste två åren släppts i Japan, Indonesien och Thailand och målet är att expandera till fler länder. Enligt prospektet hade bolaget vid årsskiftet 159 miljoner aktiva användare och 1 miljon betalande användare, motsvarande en årlig ökning med 48 procent. I fjärde kvartalet lyssnade användarna i genomsnitt 25 timmar per månad på musik via Spotify.

Men redan till sommaren kan Apple Music växa om Spotify i antalet betalande prenumeranter i USA. Apples tjänst ökar med cirka 5 procent i månaden och Spotify med bara 2 procent, enligt Wall Street Journal.

Under 2017 uppgick intäkterna till motsvarande 40 miljarder kronor, jämfört med 29 miljarder 2016. Bolagets fria kassaflöde landade på cirka 1,1 miljarder kronor, en ökning med 362 miljoner kronor från året innan. Samtidigt fortsatte rörelseförlusten att öka och uppgick till till 3,8 miljarder kronor (3,5).

Daniel Ek kontrollerar 23,8 procent av aktierna i Spotify, enligt prospektet, medan medgrundaren Martin Lorentzon äger 12,4 procent. Men Eks direkta ägande uppgår till bara 9 procent av bolaget. Han kontrollerar dock 25 procent av rösterna. Större externa ägare är bland andra Universal Music Group, EMI Music, Warner Music Group och Sony BMG. De äger tillsammans cirka 18 procent.

Daniel Ek tar sedan förra året inte ut någon lön från Spotify, enligt prospektet. Han får däremot ut ett prestationsbaserat bonuspaket som i fjol uppgick till 8,3 miljoner kronor. 

Di Digital avslöjade i november att Spotify nobbade ett erbjudande om notering på både Stockholms- och New York-börsen – troligen beroende på Facebooks skakiga börsintroduktion 2012.